Póliza D&O

¿Qué es un Seguro de D&O?

El seguro de D&O (Directors & Officers) es un seguro de responsabilidad civil que protege a los miembros del órgano de administración de una sociedad y a las personas con cargos directivos cuyas decisiones pueden comprometer a la empresa frente a terceros.

¿Para qué sirve un Seguro de D&O?

Las pólizas de D&O cubren la responsabilidad civil de administradores, consejeros y directivos por los daños causados en el ejercicio de sus funciones. Proporcionan cobertura ante reclamaciones por mala gestión presentadas por la sociedad, accionistas, empleados, acreedores y organismos públicos, entre otros. La mala gestión no solo puede ser responsabilidad de los altos cargos, sino también consecuencia de actuaciones negligentes de sus empleados. La D&O garantiza la protección del patrimonio de los directivos y consejeros ante reclamaciones de terceros, siempre que medie culpa o negligencia, cubriendo:

  • Pago de indemnizaciones
  • Pago de costas judiciales y gastos de defensa
  • Pago de fianzas civiles

¿A quién protege el seguro D&O?

El seguro D&O protege la responsabilidad individual del directivo o administrador, lo que es esencial para proteger su patrimonio personal. Proporciona una salvaguarda contra el riesgo personal financiero que pueden enfrentar los administradores y directivos.

Consecuencias para los Administradores

Como administrador, eres responsable con tu patrimonio personal por los perjuicios que te reclamen por actos contrarios a la ley o a los estatutos, así como por negligencia en el ejercicio del cargo. Además, si formas parte de un consejo de administración, respondes de forma solidaria por las decisiones de otros consejeros, salvo que puedas exonerarte según la ley.

Sujetos del Seguro

  • Tomador: La Sociedad
  • Asegurados:
    • Administradores
    • Directivos y altos cargos
    • Personas que desempeñen funciones gerenciales
    • Cónyuges, herederos y legatarios

¿Quién y por qué puede reclamar a los directivos y consejeros?

  • Accionistas individuales o Junta General: Por inexactitud en la información, incumplimiento de obligaciones, uso de información privilegiada, procesos de fusiones o adquisiciones, y mala situación financiera.
  • Empleados: Por incumplimiento de contrato, procesos de regulación de empleo, discriminación, despido ilegal, acoso laboral o sexual.
  • Acreedores: Por ruptura injustificada del contrato y mala situación financiera.
  • Competidores: Por violación de prácticas del mercado, patentes, derechos y competencia desleal.
  • Organismos administrativos: Por infracciones tributarias o administrativas y prácticas de empleo.
  • Liquidadores de la sociedad: Durante la liquidación de la compañía, reclamaciones contra el antiguo equipo de dirección y administración.
  • Compradores de la sociedad: Por inexactitud o falsedad de la información y ocultación de datos.
  • Cualquier tercero: Por mala administración, gestión o negligencia de los administradores o directivos.

Coberturas y adicionales de una póliza de D&O

Coberturas principales

La aseguradora indemnizará a los asegurados por reclamaciones que resulten en responsabilidad civil por actos incorrectos cometidos en el ejercicio de sus funciones como administradores. La cobertura incluye reembolsos a la entidad tomadora por indemnizaciones pagadas en nombre de los administradores.

Coberturas adicionales

  • Fianzas civiles y penales
  • Reclamaciones por prácticas de empleo
  • Procesos administrativos contra la Sociedad
  • Cobertura para multas y sanciones administrativas
  • Gastos de gerencia de riesgos
  • Gastos de publicidad por rehabilitación de imagen

Marco legal de la vulnerabilidad de los Administradores y Directivos

La responsabilidad de los administradores y directivos está regulada en los artículos 236 a 241 de la Ley de Sociedades de Capital, aprobada mediante el Real Decreto Legislativo 1/2010, de 2 de julio. Esta ley permite que tanto socios como acreedores de la sociedad puedan reclamar la responsabilidad de los administradores.